Коллектив авторов - Опыт конкуренции в России - причины успехов и неудач

Именно на такую солидную базу опирается взрывной рост бизнеса и бесспорное лидерство НФК на российском рынке факторинга. Количество клиентов у одной только этой компании в десятки раз превышает аналогичные показатели у пяти основных ее конкурентов, а уж об остальных участниках рынка и говорить не приходится. Услугами этой фирмы пользуются такие компании, как «Диксис», «Диамант Алко», «Хохланд», «Балтимор» [183]и др.

Конкуренты-последователи

НФК стала своеобразным «локомотивом» роста рынка факторинга, своим успешным примером воодушевив других участников бизнеса к его развитию. Как и в случае с экспресс-кредитованием, за лидером последовал целый ряд других банков. Некоторым из них удалось добиться значительных успехов (условно назовем их «ранними последователями»). Банком «Петрокоммерц», например, в 2004 г. было произведено финансирование под уступку денежных требований на сумму 9,89 млрд руб. Помимо значительности этой суммы по абсолютной величине (около 350 млн дол.), подчеркнем взрывное расширение факторинговых операций данного банка – рост в 5,5 раз по сравнению с 2003 г. (1,77 млрд руб.) [184].

Как правило, для данной, важнейшей группы банков-последователей факторинг является основным или, по меньшей мере, весьма значимым бизнесом. В настоящее время в их число входят уже сложившиеся, устоявшиеся игроки, такие, как «Петрокоммерц», «Промсвязьбанк», «ЦентроКредит», «НОМОС» или «Еврокоммерц». Они имеют свой круг клиентов, хорошо знают специфику рынка, прочно закрепились на нем. Обычно крупные факторы стараются диверсифицировать свою клиентскую базу (универсальный факторинг) и не ограничиваются каким-то одним рынком. В сущности, отраслевая принадлежность компании вообще не оказывает сильного влияния на готовность факторов предоставить им свои услуги.

Достаточно велики и рыночные доли «ранних последователей». Так, в 2004 г. «Петрокоммерц» по объему уступленных факторам денежных требований контролировал 31 % рынка, «Промсвязьбанк» – 9 %, «ЦентроКредит» – 8 %, «НОМОС» – 4 % (доля «Еврокоммерц» по причинам статистического характера не может быть рассчитана, однако, это, бесспорно, один из наиболее значимых факторов России).

Вторая группа последователей – это средние банки, сравнительно недавно начавшие пытки прорваться на рынок факторов. Основным их конкурентным преимуществом пока могут служить гибкие тарифы и готовность брать на себя повышенные риски. Такая стратегия может позволить им закрепиться в своей нише: работа с малыми и средними клиентами, которые остаются за пределами внимания крупных «игроков». В настоящее время на общую рыночную ситуацию данная группа банков заметного влияния не оказывает, однако в обстановке взрывного роста рынка некоторые игроки «второй волны», видимо, тоже вырастут в крупных факторов.

И, наконец, третью группу последователей составляют банки, для которых факторинг не является значимым источником доходов и используется в качестве дополнения к классической линейке банковских продуктов в рамках концепции «финансового супермаркета». Большинство из них готово предоставить подобную услугу, если того захочет клиент, но, надо думать, мало кто этим пользуется (целевая клиентура банка подобрана не по принципу заинтересованности в факторинговых услугах). И опять-таки нельзя исключить, что бурно растущий рынок заставит некоторые из этих банков пересмотреть свое отношение к факторингу. По размерам имеющихся ресурсов они могут включиться в общую гонку.

Итак, отныне лидер находится в плотном конкурентном окружении. В итоге доля НФК по объему уступленных факторам денежных требований упала за 2003–2004 гг. примерно на 40 % (!) и составляет 36 % [185].

Если вспомнить, что темп роста НФК иначе как головокружительный и обозначить-то нельзя (мы вновь отсылаем читателя к рис. 4.7), то обвальное падение доли столь быстро расширяющейся фирмы допускает лишь одну интерпретацию: на рынке в целом произошел прорыв в новые измерения. Рынок переживает стадию столь масштабного и повсеместного роста, массового появления новых игроков и быстрого расширения их деятельности, что у одной фирмы просто не хватает сил использовать все открывающиеся возможности.

Появились и признаки обычной «подрывной работы» конкуренции. По мнению генерального директора компании «Еврокоммерц» Л. Нестеровой, сейчас рынок факторинга является одним из самых высокодоходных. Однако эксперты предрекают усиление конкуренции на данном рынке за счет снижения цен [186]. Началась и неценовая конкуренция. Так, в 2004 г. так называемое факторинговое финансирование без права регресса на поставщика – принципиально новый продукт, радикально снижающий риски клиента, – практически одновременно ввели НФК и «Петрокоммерц».