El derecho ya no es lo que era

Entre las profundas simas donde se blanquea el dinero procedente de la droga, la trata de personas y el tráfico de armas y las zonas próximas a la superficie donde las entidades industriales obtienen beneficios de la realización de operaciones financieras encontramos diversas actividades económicas sumergidas a distintos niveles de profundidad.

Muy cerca del fondo, se encuentran las operaciones que se llevan a cabo en los paraísos fiscales cuyo objetivo es la evasión de impuestos. Dejar de cumplir con las obligaciones tributarias puede constituir un delito en función de la cantidad defraudada y cuando hablamos de paraísos fiscales, generalmente estamos refiriéndonos a grandes sumas. Estos tax havens sirven para ocultar grandes fortunas por medio de diversos procedimientos. El más utilizado es el fideicomiso (traducción aproximada del término inglés trust ), en virtud del cual un fideicomisario o trustee administra el capital en beneficio del titular del fideicomiso. En estas operaciones se encuentran involucrados grandes despachos de abogados especializados que pueden ser titulares formales de miles de fideicomisos y que utilizan mecanismos complementarios para hacer más opaca la identidad de sus clientes. El escándalo de los Papeles de Panamá puso de manifiesto que, para gran cantidad de políticos, deportistas, hombres de negocios y personas del mundo artístico la utilización de los tax haven con el objetivo de ocultar sus fortunas al fisco constituye una práctica rutinaria. De acuerdo con un informe de 2018 hecho público por la Tax Justice Network , los activos no declarados en el extranjero oscilan entre los 8 y los 32 billones de dólares.

Los paraísos fiscales realizan funciones sistémicas en el mundo de la globalización. Estas no tienen que ver solo con la evasión de capitales, sino, sobre todo, con la «elusión» fiscal. Son un componente fundamental de la ingeniería financiera de las empresas transnacionales, uno de cuyos objetivos estratégicos es pagar la menor cantidad posible de impuestos. La forma más eficaz de conseguirlo es hacer aflorar sus beneficios en un paraíso fiscal, es decir, manipular sus operaciones de manera que sean las filiales situadas en esos territorios las que obtengan la mayor parte de las ganancias de la empresa. La posibilidad de realizar este tipo de maniobras deriva del carácter transnacional de la economía. Así, la gran mayoría del comercio global de mercancías está constituida por transacciones intrafirmas, es decir, se realiza entre filiales de una misma compañía o entre estas y la empresa matriz. Al tratarse de operaciones internas pueden manipularse los precios de transferencia, inflándolos o rebajándolos, de forma que unas filiales parezcan obtener beneficios, aunque no sea así, y otras sufrir falsas pérdidas. Existen diversos tipos de técnicas que permiten llevar a cabo estas maniobras de elusión fiscal.

El carácter sistémico de los paraísos fiscales se pone de manifiesto en algunos datos que muestran que la elusión fiscal constituye una práctica generalizada en el mundo de las transnacionales. El informe Offshore Shell Games de 2017 31 , título que podría traducirse como «Trucos de trileros en los paraísos fiscales» fue publicado conjuntamente por el Institute on Taxation and Economic Policy y el U.S. PIRG Education Fund. Su subtítulo indica claramente cuál es su objeto de investigación: The Use of Offshore Tax Havens by Fortune 500 Companies («El uso de paraísos fiscales offshore por parte de las empresas de la lista Fortune 500 »). Bastan dos datos para poner de relieve la magnitud del fenómeno: al menos 366 empresas, o el 73 % de las que figuran en la lista Fortune 500 , tienen una o más subsidiarias en un paraíso fiscal. En total, estas 366 compañías mantienen al menos 9755 subsidiarias en paraísos fiscales.

Para citar un nombre y cifrar una cantidad, señalaremos que el informe afirma que Apple ha contabilizado la obtención de 246 mil millones de dólares en el extranjero, una suma mayor que la de cualquier otra empresa. Obviamente, las empresas financieras también hacen un uso intensivo de los paraísos: Citigroup reporta oficialmente 47 mil millones de dólares ganados en el extranjero y Goldman Sachs declara tener 905 filiales en paraísos fiscales de las que 511 están en las islas Caimán, aunque la entidad financiera no tiene ninguna oficina en ese país.

De acuerdo con los datos contenidos en este informe de 2017 y en sus ediciones anteriores los autores concluyen que las ganancias declaradas en el extranjero con fines fiscales por las multinacionales de EE UU casi se duplicaron entre 2010 y 2016. El estudio también señala que Holanda es el paraíso fiscal preferido por las empresas de la Fortune 500 . Esta afirmación es congruente con el hecho de que los Países Bajos ocupen el cuarto lugar en el ranking mundial de paraísos fiscales ( Corporate Tax Haven Index ) elaborado por la Tax Justice Network en 2019.

La expresión inglesa Base Erosion and Profit Shifting (BEPS), que se podría traducir en español como «Erosión de la base imponible y traslado de beneficios» se utiliza para referirse a las diferentes estrategias fiscales que usan las transnacionales a fin de hacer aflorar sus beneficios en países de baja o nula fiscalidad. En 2013, la OCDE elaboró un plan para hacer frente a estas trampas denominado precisamente «Proyecto BEPS» que preveía una serie de acciones contra la elusión fiscal. En 2015, la organización estimó que su costo global para los estados en términos de ingresos tributarios no percibidos se situaba entre 100 000 y 240 000 millones de dólares.

A los beneficios de la elusión fiscal hay que añadir los que se derivan de la reducción de los impuestos a las empresas. En la primera edición del Corporate Tax Statistics publicado por la OCDE, se proporcionan informaciones sobre la evolución de los tributos que gravan a las compañías privadas y que cubren el periodo 2010-2018 comprendiendo 94 países. En términos generales, la carga tributaria de las empresas disminuyó un 7,2 % en esos ocho años: desde el 28,6 al 21,4 %. Dos países implementaron grandes rebajas en 2018 con respecto a 2017: el gobierno federal estadounidense presidido por Trump rebajó un 14 % el impuesto de sociedades, con lo que la presión fiscal sobre las empresas disminuyó un 13,07 % y Francia derogó una sobretasa excepcional sobre los beneficios corporativos que había sido establecida en 2017 32 .

La disminución de la carga fiscal que se ejerce sobre las empresas es uno de los factores que ha provocado el desmesurado incremento de la desigualdad en el mundo de la globalización que ha sido tan minuciosamente analizado en los libros de Piketty.

El enorme volumen de los productos derivados o la desmesurada magnitud del mercado de divisas dan plausibilidad a la tesis de que buena parte de la actividad del sector financiero tiene una finalidad meramente especulativa. Para precisar qué se entiende por «especulación» nos remitimos a una definición clásica formulada por Michael Kaldor en 1939:

Es la compra (o la venta) de mercancías para su reventa (o su recompra) en una fecha posterior, allí donde el móvil de dicha acción es la anticipación de un cambio de los precios vigentes y no un beneficio resultante de su empleo, o una transformación, o una transferencia de un mercado a otro 33 .

Esta caracterización permite diferenciar con bastante nitidez la compra de bienes con fines productivos o comerciales de la especulación. La visión del sistema financiero de la globalización como un gran casino global es la imagen que se suele utilizar para representar la lógica que preside sus actividades y permite afirmar que no ha cumplido con la que debería ser su función básica en una economía capitalista: canalizar el ahorro de la población hacia la inversión en actividades productivas.