Майкл Хадсон - Убийство Хозяина - Как финансовые паразиты и долговое рабство разрушают мировую экономику

Были попытки предотвратить эту анархическую ситуацию. Аргентинский кризис 2001-2002 годов побудил первого заместителя директора-распорядителя МВФ Энн Крюгер предложить механизм реструктуризации суверенных долгов (SDRM). Но США заблокировали его введение. Разрешение судебной власти оценивать пределы платёжеспособности правительства позволило бы вырвать долговой рычаг из рук американских дипломатов и инвесторов.

Списание долгов Аргентины в 2005 и 2010 годах и уклонисты

Экономика Аргентины начала восстанавливаться после 2002 года, поскольку быстро растущие цены на сырьё помогли улучшить торговый баланс. Это позволило новому президенту-«законнику» (перонисту) Нестору Киршнеру (2003-2007 гг.) начать переговоры по урегулированию долгов, накопившихся при его предшественниках. В начале 2005 года держатели облигаций согласились (конечно, неохотно) обменять 63 млрд долл. (более трёх четвертей) дефолтных аргентинских облигаций на новые, стоимостью чуть более четверти первоначальной номинальной стоимости.

Облигации номинальной стоимостью почти 19 млрд долл. обменены не были. В 2010 году, после ещё пяти лет переговоров, Аргентина заключила новое соглашение с держателями более 92 процентов своих облигаций (возглавляемыми итальянскими и испанскими фондами). Чтобы убедить оставшихся миноритарных держателей принять новые и окончательные условия, был принят ограничительный закон (Padlock Law), по которому несогласные теряли свое право на что-либо вообще, если не примут подешевевшие новые облигации в обмен на старые. После 2010 года эти облигации были проданы за часть своей номинальной стоимости, так как большинство кредиторов посчитали их неплатёжеспособными.

Сегодняшняя проблема связана с фондами-стервятниками, которые скупали эти старые аргентинские облигации, выпущенные до 2002 года по бросовым ценам, когда отказ от уплаты казался вероятным. Эти фонды называются стервятниками, потому что они питаются «мёртвыми» необслуживаемыми облигациями. Министр экономики Аргентины Аксель Кисилёф выражал недовольство, что «эти хедж-фонды, которые скупили облигации по цене 20-30 центов за доллар... теперь хотят полностью их погасить, ссылаясь на договорные обязательства», и отмечал, что фонд Сингера купил облигации «с единственной целью добиться благоприятного судебного решения, чтобы получить сверхприбыль».

В дополнение к требованию 100 % по полной номинальной стоимости облигаций Сингер потребовал начисленных процентов за двенадцать лет (в совокупности), штрафных убытков и возмещения судебных издержек, понесённых в ходе его примерно 900 попыток эмбарго и захвата аргентинских активов в любых странах, которые признали бы его притязания. Раньше его уловка срабатывала. В 2008 году британские суды присудили фонду Сингера полную номинальную сумму основного долга и просроченные проценты по долгу Конго. Постановление позволило ему конфисковать доходы от конголезской нефти, проданной швейцарской торговой компании «Гленкор Интернешнл», принадлежавшей Марку Ричу.

Под давлением юбилейного 2000 года от Рождества Христова, чтобы обуздать такие практики, в Британии в 2010 году был принят закон о списании долгов (развивающимся странам) ( Debt Relief (Developing Countries) Act 2010 ) , который ограничил сумму, которую кредиторы могут требовать, исходя из классификации МВФ бедных стран с крупной задолженностью (БСКЗ или HIPC). Этот закон был в основном направлен против деятельности Сингера. Согласно действующему английскому законодательству, «держатели облигаций не имеют права подавать иски. Это может сделать только облигационный попечитель, а попечитель может быть вынужден действовать только в том случае, если этого требует большое количество держателей облигаций». В законе США такой защиты нет.

Стратегия Сингера заключалась в причинении достаточно неприятностей Аргентине, чтобы её правительство удовлетворило бы его на более выгодных условиях, чем оно рассчитывалось с большинством держателей облигаций. Перейдя к захвату аргентинских активов 2 октября 2012 года, адвокаты Сингера попросили Гану конфисковать аргентинское учебное судно «Либертад», пришвартованное в самой оживлённой коммерческой гавани страны. Аргентина заявила о дипломатической неприкосновенности своего судна, и 15 декабря Международный трибунал ООН по морскому праву постановил, что Гана должна его освободить. Тем временем судья Гриса в суде второго округа решил, что фонд Сингера выиграл дело, и это привело к новому толкованию международного долгового права.