Грег Михаловски - На волне валютного тренда - Как предвидеть большие движения и использовать их в торговле на FOREX

Далее мы рассмотрим вторую часть поставленной задачи – «с наименьшим риском».

Когда я размышляю о риске трейдера, то поневоле думаю о чемпионе по боксу. Он способен нападать, твердо осознавая риск, связанный с ответом противника на каждый наносимый удар, – неважно, насколько чемпион сильнее противника. Даже когда он ведет в счете с большим пре-имуществом, то всегда ждет удара, который может отправить его в нокаут. Требуется-то всего один апперкот.

Чемпион осознает свой риск и достаточно дисциплинирован, чтобы сохранять стойку, держать руки поднятыми, все время двигаться и атаковать – так, чтобы подвергаться как можно меньшему риску. Он знает, когда закрываться и когда входить в клинч. Изучает противника и его слабые стороны. Начинает думать как противник. Предвидит удары противника и избегает их. Затем, когда приходит время и противник ослабляет защиту, чемпион переходит в атаку, но даже тогда он не забывает о защите от возможного ответного удара, какой бы ни была его причина.

Успешный трейдер должен думать как боксер. Ему нужно осознавать рыночные риски и помнить, что, как бы ни был он уверен в предстоящем движении рыночной цены вниз или вверх, неожиданный разворот может сбить его с ног. Успешный розничный трейдер помнит о риске на протяжении всей сделки и на каждом ее этапе старается подвергаться наименьшему риску, чтобы получить вознаграждение в виде торговой прибыли и по ходу дела избежать нокаута от быстрого апперкота.

Вторая часть постановки задачи звучит так: «…с наименьшим риском». Понимание и знание своего риска имеет первоочередное значение для успеха трейдера.

Без оценки риска перед каждой сделкой вы обречены на провал. Неважно, что именно вы знаете, какие были опубликованы фундаментальные новости, какие обстоятельства убедили вас в направлении движения рынка. Без знания конкретного риска вы никогда не определите, в какой момент будете ошибаться в данной сделке. Незнание ошибки оставляет дверь открытой для чрезмерного убытка. Не остается никакого стоп-лосса, и только нарастает боль от зрелища непрерывного убывания капитала на счете. Фактически, когда убыток нарастает, розничный трейдер нередко начинает упрямиться, цепляется за позицию и может фактически удвоить и даже утроить размер проигрышной сделки. Оправдания типа «рынок перепродан (или перекуплен) и должен перейти в коррекцию» сыплются безостановочно. Звучит знакомо? Подобная стратегия неизбежно оборачивается слезами. Если вы торгуете достаточно долго, то наверняка испытывали такое чувство, неприятное чувство.

Сравните это с трейдером, который знает, где заканчивается его терпимость к риску. Если рынок не идет в предполагаемом направлении, позиция закрывается с ограниченным убытком. Трейдер выживает, чтобы торговать на следующий день и с более ясной головой. Его не отправили в нокаут неожиданным ударом рынка.

Как и первая часть постановки задачи, вторая часть включает определитель в виде экстремального условия. Использование слова «наименьшим» (противопоставленного словам «как можно больше») подчеркивает важность контроля над риском. Некоторые трейдеры, с которыми мне случалось беседовать, удивлялись акценту на «наименьший». Они возражали в том смысле, что занимаются торговлей, а торговля предполагает риск, поэтому зачем им избегать риска и стремиться к его минимуму? Другие интерпретировали поговорку «Без риска нет вознаграждения» как «Чем больше риск, тем больше вознаграждение». Я хотел бы возразить, что трейдеры вынуждены и должны идти на некоторый риск. Очевидно, что в каждой сделке присутствует риск. Однако риск нужно знать, и он должен быть как можно меньше. Кроме того, чем больше риск, тем больше вероятность крупного убытка, а именно крупных убытков стараются избегать успешные трейдеры.

Сочетание «с наименьшим риском» также используется в контексте с первой частью постановки задачи. А именно: валютные трейдеры должны стремиться заработать как можно больше с наименьшим риском. Если риск присутствует всегда, то мера его должна быть настолько минимальной, чтобы можно было заработать как можно больше денег.

Как я определяю риск сделки? Предпочитаю определять его следующим образом: «Риск любой сделки представляет собой разность между текущей ценой и тем уровнем, где уклон рынка меняется с бычьего на медвежий, если это бычья сделка, или где уклон рынка меняется с медвежьего на бычий, если это медвежья сделка».