Макаров Олег - Биржевые миллионы, кто и как заработал их на российском фондовом рынке.

Поскольку мы начинающие инвесторы, а торговля в диапазонном рынке намного сложнее, нежели в трендовом, будем избегать диапазонных отрезков. Каким образом? Если цена в масштабе нескольких дней продемонстрирует двойную или даже тройную вершину, составленную из дневных максимумов, вот тут мы и будем прекращать торговлю, т. е. фиксировать свою позицию. Если говорить исключительно о технической стороне дела, то очевидной выглядит именно ловушка, а не потенциал прибыли в широкодиапазонных движениях цены без тренда. Эти движения помещают противоположные экстремумы, минимумы и максимумы дней, на значительном расстоянии. Однако затем происходит столь же решительное сжатие этих диапазонов. В противоположность этому, в узкодиапазонных отрезках проколы границ происходят сплошь и рядом. И это немудреное наблюдение приводит к весьма существенному соображению и, в свою очередь, корректировке условий торговой системы. А именно: не обращать внимания на мелкие проколы границ таких дней. И следующее – опасаться разворотов дней с необычайно широким и бурным ценовым расширением – ведь они чреваты столь же резким откатом, если не смогут трансформировать мощь взрыва в устойчиво продвигающийся рост.

Теперь о тренде. Это очень своеобразный феномен ценовой динамики на фондовом рынке. Ему посвящены тысячи страниц. Мы обойдемся десятком. Начнем экскурс с того, что обычно тренд движется либо в канале, либо вдоль скользящего среднего. И его стадии жизни имеют вполне отчетливые характеристики и последовательность:

– накопление новых позиций и распределение старых – перед разворотом тенденции;

– первый всплеск в новом направлении;

– первый откат после всплеска;

– устойчивый рост в состоянии консенсуса игроков (временное перемирие рыночных «быков» и «медведей»);

– коррекции: внутридневные, одно-двух-трехдневные;

– консолидации (узковолатильные либо широковолатильные боковики);

– ралли (ради которого все и затевалось);

– кульминация и разворот (шипом либо разворотной многодневной формацией).

Наша первейшая задача – всегда четко и недвусмысленно понимать, в какой именно стадии тренда находится наш инструмент. Только это понимание продиктует алгоритм правильных торговых решений.

Но как поучаствовать в многодневных трендах и своевременно снять прибыль? Для начала решим, с чего может начаться многодневный тренд, каков сигнал на вход в него? Наше предположение будет весьма простым – это первый день роста после многодневного падения цены. Мы будем называть его первый день силы. И в противоположность ему, первый день со слабым закрытием цены в нижней трети значительного дневного диапазона будем именовать первым днем слабости в тренде.

Первый день роста в акциях Сбербанка Источник – биржа ММВБ.

В той концепции торговой стратегии, которую рассматриваем сейчас, мы игнорируем внутридневные колебания, пока они не затрагивают важных для нас ценовых уровней. А это минимумы предыдущих дней, которые становятся поддержками. Все знают это правило. Но мало кто придерживается его. Почему? Потому что рынок сам нарушает правила – пробивает вниз минимум предыдущего дня… и тут же продолжает расти. Либо устанавливает новый максимум и камнем падает вниз.

Помимо этого, у трейдера велик соблазн подзаработать на внутридневной волатильности. Ведь открыть сделку и ничего не делать целую неделю, пока цена растет, – тяжелый труд! Вместе с тем, если бы мы соблюдали эти простые правила, на нашей стороне оказалась бы теория вероятностей. В противном случае мы играем с силами хаоса.

Ценовые уровни трендовых поддержек – это самые очевидные вехи на маршруте трудно предсказуемого движения цены. Сделка, которая притягивается или отталкивается таким заметным ценовым уровнем, – возможно, самое распространенное торговое решение в биржевом мире. И по этой же причине нет ничего более коварного, чем флирт цены с некоей линией поддержки или сопротивления. Крайне редко цена уверенно пробивает серьезные уровни в простоте своей, то есть без двух-трех тестов с обеих сторон, ложных проколов, торможения на самой границе. Именно там, где у большинства трейдеров, открывших позиции на пробой или отскок, уже текут слюнки в ожидании молниеносного ценового «блицкрига».

Большинство рыночных ловушек, капканов, «медвежьих ям», «бычьих рвов» и загонов заготовлены крупными игроками рынков как раз там, где публика ожидает простого сценария. Вот, дескать, сейчас пробьем 100 руб. за акцию, и тогда открыта нам дорога в выси светлые… Или в точности наоборот – притопчут акцию ниже 50 рублей, тут-то мы все строем идем в короткие позиции. Но в биржевом мире нарочитая очевидность не что иное, как еще одна форма обмана, заблуждений, пустых иллюзий и надежд. Не правда ли, большинство драматичных разворотов на вершине начинается как раз с победного побития ценой очередного локального максимума.